汉唐归来
惟有中华

冷眼局中人:市场风格可能会更均衡!|2025-09-16

一、九月观点回顾
就不自吹自擂了,先说说月初当时的思路的吧
1、汽车:本轮6月上涨以来,有一个历史上从未跑输的板块,之前大幅跑输其他高端制造,那就是汽车和零部件尤其是T链的核心股。因此在月底我们非常看好T链的核心票,看好他们会随着指数反弹而创历史新高。这里面其实还有一个隐藏逻辑,即今年四季度新能源车可能会爆单子,因为明年1月开始购置税优惠就减半了。
2、周期:战略小金属是会伴随整轮牛市的,但是需要寻找阿尔法而不是简单的贝塔买个指数。而最近新call的猪肉上次大致讲了逻辑,详细的以后你们会慢慢体会到。
3、题材和业绩共振:储能、固态这些本月因为有很多会议,加上产业趋势确定,所以9月以来走的比较强劲。
尤其最近有一个趋势值得大家注意:
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